La empresa agropecuaria Cresud y su controlada IRSA anunciaron el comienzo del proceso de canje de sus obligaciones negociables, en el marco de las restricciones impuestas por el Banco Central, que establece que solo se venderán dólares a precio oficial, si logran refinanciar el 60% de la deuda que tienen contraída.

“Dentro del marco legal que nos han fijado las autoridades, hemos diseñado una propuesta que creemos es atractiva para los inversores. Esperamos que nos acompañen, una vez más, depositando su confianza en el grupo”, dijo Matías Gaivironsky, CFO de IRSA/Cresud, a través de un comunciado.

El viernes pasado,  ambas empresas lanzaron su propuesta a los tenedores de las ON que vencen el próximo 16 de noviembre. En los dos casos, la fecha límite para adherirse al canje es el 5 de noviembre, y la liquidación se realizará el 11 de ese mes.

IRSA ofrece canjear sus Obligaciones Negociables Serie I por U$S 181,5 millones con vencimiento el 16 de noviembre de 2020 y la emisión de dos nuevas Series de Obligaciones Negociables clases VIII y IX.

La opción A ofrece intereses devengados hasta la fecha de liquidación, un pago cash en dólares de al menos el 50% del monto canjeado de la Clase I y el remanente en una nueva emisión Clase VIII en dólares, a una tasa fija del 10% anual en 3 pagos anuales iguales con vencimiento a 3 años después de la fecha de emisión y liquidación, monto máximo U$S 108,9 millones.

La opción B propone intereses devengados hasta la fecha de liquidación y early bird (hasta 30 el 30 de octubre) 2% en pesos y una nueva emisión Clase IX a una tasa fija del 10% anual con pagos trimestrales, bullet al vencimiento el 1° de marzo de 2023. El monto máximo es de U$S 108,9 millones, ampliable a U$S 181,5 millones.

Por su parte, Cresud canjeará sus Obligaciones Negociables Serie XXIV por U$S 73,6 millones, con vencimiento el 16 de noviembre y la emisión de dos nuevas Serie de Obligaciones Negociables Clase XXXI y XXXII.

La opción A ofrece intereses devengados hasta la fecha de liquidación, un pago cash en dólares de al menos el 50% del monto canjeado de la Clase XXIV y el remanente en una nueva emisión Clase XXXI denominada en dólares, a una tasa nominal fija del 9% anual, a amortizarse en tres pagos anuales iguales, con vencimiento a 3 años después de la fecha de emisión y liquidación, por un monto de hasta U$S 44,16 millones.

La opción B propone intereses devengados hasta la fecha de liquidación y early bird (hasta el 30 de octubre) 2% en pesos y una nueva emisión Clase XXXII denominada en dólares, a una tasa nominal fija del 9% anual y pagos trimestrales. Vencerán 24 meses después de la fecha de emisión y liquidación por un monto de hasta U$S 44,16 millones.